Дефицит DRAM продлится 10 лет: глава ADATA не видит причин говорить об ИИ-пузыре
7 комментариев 7
Глава ADATA Чэнь Ли-бай заявил, что мировой рынок памяти серьёзно недооценивает реальный спрос на DRAM и NAND. По его словам, разговор об ИИ-пузыре вообще не имеет смысла до 2030 года, а возможно и до 2040–2050-го.
Поводом для заявления послужило падение акций TSMC после отчёта о доходах, которое часть аналитиков восприняла как сигнал перегрева рынка.
Чэнь Ли-бай категорически не согласен с такой интерпретацией. ADATA входит в число крупнейших производителей памяти и фиксирует устойчивый рост выручки на фоне текущего ИИ-цикла.
По его словам, масштаб спроса на вычислительные ресурсы не имеет прецедентов: растёт потребность в инфраструктуре электроснабжения, памяти, хранилищах данных и смежных компонентах.
Отдельно руководитель прокомментировал ситуацию с избыточными вычислительными мощностями у таких компаний, как Meta и xAI, которые начали сдавать их в аренду другим игрокам рынка.
Чэнь Ли-бай считает это временным явлением: будущие ИИ-приложения будут охватывать модели B2B, B2G, B2C и B2B2C, и свободные ресурсы быстро окажутся востребованы. Спрос на вычисления продолжит расти, и текущий избыток растворится.
Производитель ноутбуков Framework исчерпал запасы оперативной памяти и накопителей 2025 года и вынужден повышать цены
На горизонте ближайшего десятилетия глава ADATA называет электроэнергию и память двумя самыми дефицитными ресурсами в мире. Что касается планов Samsung, SK Hynix и Micron по расширению производства DRAM и NAND, он не ожидает, что это существенно изменит расклад сил.
Крупные производители хорошо понимают последствия агрессивной экспансии и придерживаются осторожной, поэтапной стратегии: большинство строительных проектов и расширений производственных линий запланированы на период с 2028 по 2035 год.
Краткосрочная картина также не внушает оптимизма покупателям. ADATA ещё раньше предупреждала о росте цен на DRAM примерно на 30% и на NAND около 40% уже в третьем квартале 2026 года.
Ряд других аналитиков говорит о возможном подорожании более чем на 50%. Облегчения на рынке памяти не стоит ждать как минимум до 2028 года, а возврат к ценам прошлых лет эксперты уже практически не рассматривают как реалистичный сценарий.